Africa Oil & Betsson

Efter bra action i Africa Oil de senaste dagarna kommer idag Tullows rapport. Inget jättesignifikant kring Kenya och Ngamia men det mest intressant är skrivelsen;

"Whilst the Ngamia discovery has exceeded expectations and substantially de-risks further prospects in the 

South Lokichar Basin, it will require more exploration and appraisal activity to be completed before 

commerciality can be declared."

Sätter lite perspektiv på värderingen av AOI även riskerna såklart minskat i och med fyndet precis som Tullow skriver. Avvaktar och ser om det blir någon action idag.

En annan gammal favorit, Betsson, kom in med en svag rapport igår men underliggande verkar ticka på även om kostnaderna skenade något i Q2 samtidigt som favoritvinster inom främst fotbollen tyngde marginalen inom sportsbettingen. Dock hög aktivitet samtidigt som värdering är låg och Turkietexponeringen minskar som som andel av omsättningen för varje dag som går. SEB upprepar köp efter rapporten med target 230 och Carnegie höjer till köp från tidigare behåll.

Veckans Kalkon X3

Denna vecka var det svårt att begränsa sig till X3, hade behövt siza upp till en X4 men det gäller att hålla sig till reglerna.. ;)

Kalkon #1
TMB. Kom igång med sin rapportsnurra som handlar rapporter och precis som under Q1:orna var det en inverterad pengamaskin. Det första jag uppmärksammade när de blåste bort i storleksordningen 100k i MTG på rapporten. Kortade ca 13,5k aktier direkt på rapporten och började ta stoppen någon timme senare 8 kr upp. Well done. Just på MTG-rapporten var det en viss annan aktör som lyckades sälja ca 5(!!!) SEK under näst sämsta betalt under dagen, sålde runt 315 när aktien stog 325 eller högre i stort sett hela dagen. En halvtimme efter rapporten handlades den över 330 SEK. För en trader som mig själv är det ju såklart positivt när TMB blåser pengar så länge de fortsätter att ha så grovt fel.

Kalkon #2
Förra veckans bubblare Redeye lyckas ta sig in på listan denna vecka genom sitt utskick till Avanzas prokunder med en köprek i Geveko. Om man skall kommentera något specifikt i denna köprek måste det nog bli den härliga likviditeten i aktien. Om den hade spreadat 10% så hade det varit en fröjd. Än så länge har det omsatts 900k  hela juli.

Kalkon #3
Börsens IR-avdelningar. Nordea publicerade sin Norgesiffror en dag för tidigt, Ericsson misslyckades för andra kvartalet i rad med att vinstvarna trots ett katastrofalt resultat och Nobiarapporten var ute långt för pm, mest troligt direkt via hemsidan. Själv upptäckte jag det när nyhetsbyråerna började skriva om det trots att ingen rapport var ute, inte i min värld åtminstone. Tog liten size men fick 3,5k ändå. Den största komiken var när Kalkon #1 och #3 skapade en kalkon deluxe-hybrid, Nobia skickade ut pm 12.37 då alla handlat på siffrorna i 30 min, då river TMB av hela säljsidan. Pinsamt dåligt men det är bara att tacka för kaffet.

Lycka till med handeln under den kommande veckan, det börjar bli ganska lugnt på börsen men några affärer ska man väl kunna hitta.

Livet som trader graf-overload

Skulle gärna lagt till lite dåliga trades men eftersom dagens sämsta resultat är -154 kr i Stora Enso får ni hålla till godo med dåliga exekveringar på trades som ändå genererar något. Kanske kan lära mig själv något åtminstone genom att påpeka för mig själv vad jag inte lyckas med.

Att inte lyckas kapitalisera när man har rätt tanke. I SCA sålde jag och ökade två gånger för att sedan ta in allt. I SCV ställde främst algofirmorna ner aktien direkt på omsättning och resultat så den stoppades. Under stoppet hann jag halvt uppfatta en grym orderingång vilket gjorde att jag långade liten volym och fyllde sedan på två gånger för att sedan ta ut i 3 vändor. Därefter typ 3-4 försök att långa igen med tveksamma resultat, tappade kanske 1500-2000 på dom försöken.

 

Dagens konstigaste när Nobiarapporten var ute på villovägar en timme innan den skulle släppas. Extra cred till mig själv för att ha sålt hela 150 aktier på dagshögsta! ;)

 

Om alla grafer ändå såg ut som dagens Gunnebo, sålde i callen så därför syns inte den röda säljpricken.

Om jag orkar skriva ihop det redan ikväll kommer veckans Kalkon X3. Ni kan nog förvänta er att minst ett par stycken blir sågade vid fotknölarna.

AOI, Horn och morgondagen

Nu i eftermiddags kom återigen nyheter från AOI eller närmare bestämt Horn. Det verkar uppenbarligen som att fälten i Somalia inte alls håller samma kvalité som Kenya och Horn handlas ned i Kanada efter att tidigare varit handelsstoppad. Borrningarna på Shabeel North lär slutföras de närmaste två veckorna vilket gör det möjligt med fler nyheter. Africa har tappat ordentligt momentum såväl som omsättning den senaste tiden och nu är det bara ytterligare uppdateringar och nya estimat för Kenya som lär driva aktien. 

Tror dock att det kan bli lite mer rörelse i aktien igen vilket är kul för oss traders. Som vanligt äger jag inga aktier.

Morgondagen bjuder annars återigen på mycket rapporter, dagens skörd var riktigt kass men trots det slutade börsen upp(!). Ingen högoddsare att ex. Hexpol och Concentric kommer in lite svaga i morgon. Annars blir det såklart action i MTG, SCA och NOKI eftersom de släpps mitt på dagen. Planen är att tjäna 10k på förmiddagen för att hinna med en golfrunda efter lunch, det är ju trots allt sommar :)

Trada lugnt gott folk.

Börsen är oseriös

Ericsson - Sällan skådad squeeze. Tror aldrig jag upplevt något så sjukt, skulle möjligtvis vara förra CDON-rapporten då den stängde flat efter att ha varit ner typ 15% på en katastrofal rapport. Idag kommer Eric in 40% sämre än SME och aktien bara stiger hela dagen. Så jävla sjukt att jag inte finner ord. Som synes på bilden har jag snarare gått emot dom sjukaste rörelserna, omöjligt att ställa om till att skiten ska vara på plus. Skulle skjuta mig själv om jag förlorat pengar på långsidan i Eric idag.

Dagens Eric-handel

CDON - Rappen tycker jag var helt kass på typ alla punkter, fallande bruttomarginal, svagt resultat och sådär tillväxt. Med den värderingen som CDON har borde aktien ner 10%, den är såklart upp 12% i skrivande stund och vet inte hur sjukt det är. I stil med förra rapporten nästan. Är glad att jag kommit ur skiten med ett plusresultat åtminstone, var som mest kort nästan 9k aktier så det är bara att tacka och ta emot.

Omsättningsmässigt har dagen varit ganska lugn med tanke på hur mycket som hänt.. Eric är överlägset störst. Gjort massa småtrades i HUSQ, BEGR, BMAX, BBTO och liknande men resultatet för dagen får man vara nöjd med. Trots det lite bitter eftersmak efter att ha klivit av en del på tok för tidigt. Många tusenlappar som gått upp i rök.

Dagens enklaste pengar - BBTO

Längre bets - Jag tror att Cybercom kommer fortsätta sin kräftgång fram tills dess att emissionsvillkoren blir kända åtminstone men det kan vara läge att kliva in i samband med emissionen. För CDON måste SÄLJ gälla alla dagar i veckan på dessa nivåer. 

Har börjat skriva allt mer på twitter, om det inte är en övergående period så följ livet som trader.

Dagens handel

Idag var det en väldigt lugn dag på börsen trots lite rapporter. Axfood var som väntat en total ickehändelse men handlade såklart SEB och även lite Nokia som blivit en vana senaste tiden. Snurrade ca 40k aktier SEB på varje sida och dagen slutade helt ok trots lite missöden på vägen. Tröttnade på börsstiltjen på eftermiddagen och tog mig ut i solen. I morgon intensifieras rapportfloden vilket alltid är roligt.

Dagens miss - Att inte långa Swedbank efter öppning, lättare affär får man leta efter men trots det stod man vid sidlinjen. Irriterande dåligt.

Dagens ? - Är lite spänd på hur fantastiskt dålig GHP kan bli då den handelsstoppades under eftermiddagen men bolaget verkade inte ha en aning om något.

Morgondagens glädjeämne - Verkstad kommer "in play" i morgon igen i och med att Atlas och Alfa rapporterar, blir förhoppningsvis bra action i både ATCO, SAND och SKF. Ska även bli kul att se vad som händer med Precise efter Fingerprints totala kollaps.

Kalkon X3

Dags för veckans Kalkon X3. Denna gång kan valen känns lite väl uppenbara men men... En bubblare läggs till denna vecka.

Kalkon #1
Fingerprint. Behöver knappt säga något mer men man kan ju fråga sig om NÅGOT bolag NÅGONSIN presterat sämre. Orderstock på 46 MSEK varav 44 MSEK annulleras utan vidare kommentar? Att VD sålde aktier av "privatekonomiska" skäl efter just den ordern om jag inte minns fel gör ju knappast soppan bättre. Prognos för H2: Mycket låg försäljning.
Min enda fundering om mycket låg försäljning är bättre eller värre än de 0,2 MSEK de presterade i Q2. Det enda som skulle kunna få 0,2 MSEK i försäljning att inte se mycket lågt ut är väl möjligtvis C2sats orderingång.

Kalkon #2
Alla var rädda för ytterligare en kass rapport från Cybercom men det blev betydligt mycket värre än så. En minut innan rapporten släpptes kom beskedet om NE, utan kurs eller annan info precis i stil med modet den senaste tiden. Jag tror att allting är upplagt för fortsatt slakt. MSI som legat som stor säljare en längre tid var tillbaka direkt efter rapporten, en inte alltför vågad gissning är ju att uppehållet berott på att ägaren fått kännedom om nyemissionen och således inte kunnat sälja. När NE sen offentliggjordes var det fritt fram att flooda marknaden igen.

Kalkon #3
Bioinvent. Ytterligare ett biotechcase som går under. Återigen presenterades dålig data, eller närmare obefintlig data kanske man ska säga. Fungerar lika bra som mjölk, man dör inte av det men det botar inte heller sjukdomar. Trist för börsen biotech- och läkemedelsbolag, intresset lär knappast bli större framöver.

Bubblare: Peter Östling på Redeye, Peter bidrog med humor för hela veckan under sitt deltagande i telefonkonferensen för Bioinvent. Jag skrattade så att jag grät när han kom tillbaka med ytterligare frågor och den viktigaste var tydligen; "Did you consider having anyone from Genentech on this telephone conference?"
Med reservation för att minnet sviker gällande den exakta formuleringen.

Frustrationen

Assa gjorde mig riktigt irriterad idag, var stark hela dagen men klappade igenom precis efter jobbstatten trots att index höll sig ganska väl. Gick emot nedåtrörelsen, ökade lite när jag fick marginellt fel men blev tvungen att stänga, tappade ca 1,5k. Direkt efter så inser plötsligt alla andra att ASSA gått ner lite väl mkt och handlar såklart upp den :( Bild på eländet:

Årets händelsrikaste dag?

Från att ha varit stiltje på börsen under en längre tid hände helt plötsligt allting på samma gång. Morgonens nyheter i kort sammanfattning:

De dåliga:

Fingerprint - Tidigarelagd rapport på grund av nedskriven prognos. "Prognos för helåret 2012: Mycket låg försäljning andra halvåret 2012." Västkusttradern skrev på twitter att det är ett hån mot bra bolag att FING värderas till 200 MSEK före dagens nyhet och man kan inte annat än instämma. Riktigt skitbolag.

Dagens förmodligen sämsta beslut, jag kortade helt rätt men eftersom jag började med att ligga snett så stängde jag +1k direkt den kom ner igen.

PEAB - Stor nedskrivning av projekt. Äcklig bok så in i helvete och lyckades tyvärr förlora pengar. Vet inte om jag blir mest trött på mig själv för att jag handlar skiten över huvud taget eller om jag blir mest trött på kursreaktionen. Reminder to self, handla aldrig någonsin PEAB igen, oavsett vad som händer.

Outokumpu - Vinstvarnar för Q2an och SSAB går upp. Alles normal.

De bra:

AOIL - Höjer prognosen och MSI mördar aktien. Verkar ha tappat allt förtroende i marknaden.

LUPE - Norska regeringen sätter P för strejken samt påbörjad borrning. Har rört sig ganska starkt under dagen. Påbörjade ett litet försök som avbröts ganska direkt.

Inför veckans rapporter

Denna vecka sätter rapportsäsongen igång på allvar med Alcoa i morgon. I Sverige är det mest small och en del mid caps som släpper siffrorna för kvartalet. I morgon är det dock helt dött i Sverige, på tisdag kommer det lite fastighetsrappar och ITAB/Axis. Jag tror fastighetsrapporterna kommer vara bra och inget man behöver vara rädd för.  Axis är som bekant tydligen det mest svåranalyserade bolaget på börsen och lär således överraska, åt vilket håll vet nog få :)

På onsdag rapporterar Avanza och det är troligen ingen rolig läsning, kan det vara så att "de nya finansiella mål" man pratat om ett tag kommer och det får aktien på fall?

På torsdag kommer Micronic och Orexo, två intressanta bolag. Vet inte vad jag ska tro om Micronic medan Orexo troligen kommer innehålla haussade VD-ord med tanke på det omfattande positiva nyhetsflödet den senaste månaden. Aktien är dock tillbaka på mer "normala" nivåer och det krävs positiva ordalag och fortsatt tillväxt för Abstral i Europa om vi ska få ytterligare uppgång.

På fredag kommer en rad småbolagsrappar. Skulle vilja se en bekräftad vändning i Cybercom, en ny positiv överraskning i Semcon känns inte avlägsen med tanke på ett svagt Q2 2011.Utöver det kommer Eniro som väl ingen har några förväntningar på längre, vore kul med en överraskning härifrån. Jag skulle dock aldrig äga. Vitrolife behöver visa att Q1 inte var ett undantag gällande marginalen utan att det var den svaga Q4an som var undantaget. Aktien har hållt sig otroligt fint under börsbaissen den senaste tiden. Om rapporten är bra är detta troligen ett top-pick för hösten med tanke på utdelningen av Xvivo, jag kommer åtminstone att äga.

Kalkon X3

Veckans Kalkon X3 publicerades i korthet redan på twitter i fredags kväll och här kommer listan i sin helhet. Annars följ på twitter, @livetsomtrader.

Veckans kalkon #1
Handelsbanken som vaskade kundernas pengar i NOMI och handlade upp aktien 50% med lite hjälp från traders och en generell squeeze. Aktien må vara nedtryckt, skrev själv om det twitter men 50% utan nyheter samtidigt som en aktör är vårdslös i en tunn bok gör att det hela blir en parodi.

Veckans kalkon #2
Börsen. Sommarstiltjen var som sagt inte rolig i år heller, helt otroligt dött en del dagar. Hoppet lever med rapportsäsongen som sätter igång ordentligt denna vecka.

Veckans kalkon #3
På twitter skrev jag ett grattis till den NONare som lyckades långa ANGL på 6 SEK i fredags men om sanningen ska fram så lyckades både AVA och NON köpa på 6 SEK under dagen, mitt minne svek lite... De som lyckades med konststycket började i alla fall med en förlust på ca 75%, efter FÖRSTA dagens handel.

Trist att se när folk mer eller mindre blir lurade på konfekten. Dock underhållning för oss i marknaden.

Hur man inte handlar AOI, lektion 1

God morgon kids,

Dagens lektion handlar om hur man INTE handlar BOL, VOLV och AOI. För dåligt tålamod, size vid fel tillfälle och vad man skulle kunna kalla inverterad lönsamhet. Gör man precis tvärtom så tjänar man åtminstone pengar. Dagens AOI-graf bjuder jag på tillsammans med en rejäl portion surt humör.

Sommarhälsning från Avanza

Tittade ner i brevlådan idag, Avanza hade skickat en sommarhälsning! Handskriven. Bra jobbat.

Inser direkt att jag måste börja handla mindre, betalar alldeles för mycket courtage.

Dagens handel

Trots en tråkig start på dagen blev det lite action efter lunch när börsen föll ihop. Har handlat främst Sandvik, Boliden och Volvo idag och skrapat ihop några kronor vilket alltid är trevligt. Handlat lite småbolag också men mest omsatt med ganska god marginal var Boliden.

Har tyvärr inga roliga bilder att delge utan det var relativt händelsefattigt. Trots bloggens låga ålder har en del hittat hit redan vilket såklart är kul. Fler tradeanekdoter utlovas framöver.

Jag finns även på twitter, @livetsomtrader .

Skrev en del om NOMI på både twitter och här igår, det sjukaste är att jag idag upptäckte att jag twittrade om NOMI redan den 27e juni och skrev att jag nästan var tvungen att långa. Den 27e handlades den mellan 6,45 och 6,85. Tyvärr lyckades jag inte övervinna min egen dumhet och långade exakt 0 st. Idag, 80% senare, äger jag fortfarande 0.

Tråkig dag so far

Nytt rekord, än så länge idag har jag gjort 0 avslut. NOLL. Nu ser det ut som att börsen gör något åtminstone... Kanske blir bättre action i eftermiddag, eller inte. Det kanske blir tid för att dela med sig av någon annan kul anekdot.

Ytterligare analytiker AOI och dagens handel

AOI - Deutsche Bank skriver i sin alert för dagens AOI-händelse att dagens pm indikerar sämre kvalitet i nedre Lokhone men att detta troligen redan ligger i kursen efter förra veckans nyheter. Med Deutsches antaganden ger detta ett värde på 2,5-5,5 BUSD för endast Lokichar sub-basin. Detta gör att det är deras toppick bland explorationbolagen och riktkursen är 115 SEK.

Citibank är haussade även dom och säger att Lokichar trend på 10BB ger ett värde på 64 SEK riskat utav deras totala värde på 95 SEK per aktie. Oriskat ger dock denna del hela 135 SEK per aktie. Riktkursen är satt till 76 SEK.

Nomura är på ett sätt kanske försiktigast av alla då de räknar med 4,2 USD/fat och en chance of success för Tullows Kenya och Etiopientillgångarna(utöver 10BB och 13T) på 5%. Om denna istället sätts till 20% så ökar NAV med 50 SEK per aktie. Räknat på ett oljepris på 9 USD som ligger betydligt närmare ex Citi så ökar NAV i AOI med 90 SEK.


Dagens sjukaste - NOMI står ut utan konkurrens. Aktien är nu UPP 85% drygt på en vecka, på toppen idag var det 100%. Snacka om squeeze. Blir intressant att följa och handla framöver. Gjorde idag 76147 aktier på varje sida i NOMI, helt vild handel. Den var vid många tillfällen läskigt illikvid och det krävdes cohones utan dess like, synd att man inte är lite modigare... (dumdristigare).

Africa Oil - Pareto

Pareto kommenterar Africa Oils pm från i morse och tycker att ytterligare 43m net pay är "roguhly" i linje med förväntningarna vilket leder till att deras 250mmbo estimat för Ngamia känns troligt. Nästa trigger är enligt Pareto tredjepartsvärderingen som skall komma i slutet av denna månad medan borrningarna troligen dröjer till slutet av sommaren.

Själv började handeln bra men blev sedan sämre och sämre. Tyvärr... Bild nedan.

Plötsligt händer det och inför dagen

Börssnackarens bästa vän - Africa Oil må vara börssnackarens bästa vän men så fort aktien hamnar "in play" är det även en traders bästa vän. Skulle aldrig få för mig att äga aktien på längre sikt än någon dag efter en fantastisk resa. Vi traders gillar ju inte risk :)

Nu på morgonen var ju Tullows operativa uppdatering väntad men även AOI kom med en uppdatering och ytterligare olja. Får se vad som händer i callen...


Positivt för probiotika - Andra nyheter nu på morgonen innefattar en ganska stark rapport från Chr Hansen vilket är lite positivt för Biogaia och Probi. Framförallt Biogaia kan vara intressant efter den senaste tidens kursfall. Värderingen är såklart fortfarande skyhög.

Dagens desperation - Kungsleden skickar också ut ett pm som andas lite desperation efter en radda av sänkta prognoser och dåliga skattedomar. Dock är det klart positivt att fastighetsbolagen handlas på nuvarande nivåer samtidigt som de nettouthyr. Det borgar för riktigt låga värderingar så länge vi inte står inför armageddon.

På bilden syns Kungsleden som röd graf, Balder som blå och Castellum som lila. De två senare är ombaserade relativt mot Kungsleden.

Fortsatt stiltje

Idag var verkligen en lugn börsdag, var inte mycket nyheter varken före öppning eller under dagen. Unnade mig lite ledigt idag eftersom solen sken och börsen inte bjöd upp till dans.

Dagens kalkon - Diamyd som återigen fallerar i sin fasII-studie med sitt enda kvarvarande preparat. Det enda som räddar aktien från en ond bråd död är nu kassan. Kassaflödet från den löpande verksamheten var inte heller speciellt dramatiskt i det gångna kvartalet så det bästa för alla är troligen att snabbt lägga ner all verksamhet, sälja börsplatsen och dela ut pengarna. Jag är dock 90% säker på att detta inte kommer hända, vad som däremot kommer hända är att ledningen nu halvdesperat licenserar in/förvärvar något nytt preparat med stor framtida potential så att både ägare och anställda kan fortsätta hoppas. Kassan räcker ett par år till men samma sak gäller fortfarande, sälj Diamyd.

Dagens surprise - Den gamla favoriten MSAB kommer plötsligt med pm om att en konkurrent numera har fått patent beviljat som troligen hindrar produkten SIM ID-cloner (det stod såklart inte så tydligt i dagens pm, bolagets kommunikationspolicy är ju som den är). 

Dagens tips - Jag tror att man ska sälja IT-konsulterna generellt på grund av de kommande Q2orna. Q2 är som vanligt inget vidare kvartal med tanke på kalendereffekterna och helgdagar. Blir jag tvungen att äga någon så måste det nog bli kvalitet i form av HiQ och KNOW. Skyr Connecta som pesten eftersom utdelningarna är förbi och med negativa överraskningar i relativt färskt minne.

Apropå gårdagens Tufft klimat 2 så mäklade Penser idag sjätte Apans Mekonomen innehav och drog säkert in ett par mill. Ett andetag över ytan är alltid trevligt :)

Dagens handel

Dagens handel - Relativt händelserikt idag med både dåliga ISM-siffror och lite nyheter. Hann med att handla både lite småbolag, Astra, Volvo och Sandvik. Försökte långa AZN ett antal vändor men det fladdrade för mycket på vägen för att jag skulle orka hänga i. Marginellt ner i Astra. Finaste rörelsen var Volvo som tappade 1,50 från toppen efter att ISM släppts.

Dagens resultat - Hyfsat handlat på det stora hela och stängde ner med ett bra plus i väskan.

Dagens härligaste - Börsens seriösaste bolag CASO, Cassandra Oil, gick upp en sisådär 20% på nyheten om att de tecknat avtal om etablering. Enligt bolaget en milstolpe, när du värderingen "kommit ner" till endast knappa 600 MSEK känns det ju rimligt, eller? Bloggen rekar starkt sälj, varningsklockorna klämtar högre än vanligt.

Tufft klimat 1 - Småspararna flyr enligt Avanza och Nordnet till räntefonder, tufft läge på börsen helt klart. Vad som dock blir ännu tuffare är för mäklarna själva, Avanza redovisade -20% i juni jämfört med maj och med mer pengar på sidlinjen inför semestern lär inte sommaren bli direkt strålande för nätmäklarna. Tur att man själv handlar för glatta livet för att hålla dom levande.

Tufft klimat 2 - Mangold ska listas på First North, med tanke på hur tufft dessa aktörer har det kommer det troligen inte bli någon vidare start. Tittar man på Mangolds mäklarstatistik omsätter de mindre än en vanlig daytrader på börsen och deras likviditetsgaranti pressas troligen av att andra aktörer också har lönsamhetsproblem. Hur går corpen?

Startup och bloggens först inlägg!

Så var det till slut dags att dela med sig av sina tankar. Bloggen kommer främst att beröra trading, marknaderna men troligen innehålla andra instick. På bloggen kommer jag dela med mig av mina tips men den kommer förhoppningsvis också att generera feedback från andra. Jag är en daytrader som tidigare jobbat inom finans men numera försörjer mig på tradingen.

Som trader är jag en allätare men håller mig i stort sett till aktier. Har dock en förkärlek för småbolag men handlar dagligen såväl large cap som small cap.